ما هي طريقة ويكوف؟ هل يعمل لصالح Binance Trading

ما هي طريقة ويكوف؟ هل يعمل لصالح Binance Trading


ما هي طريقة ويكوف؟

طور ريتشارد ويكوف طريقة ويكوف في أوائل الثلاثينيات. يتكون من سلسلة من المبادئ والاستراتيجيات المصممة في البداية للمتداولين والمستثمرين. كرس ويكوف جزءًا كبيرًا من حياته في التدريس ، وعمله يؤثر على الكثير من التحليل الفني الحديث (TA). بينما ركزت طريقة Wyckoff في الأصل على الأسهم ، فإنها تُطبق الآن على جميع أنواع الأسواق المالية.

تم استلهام الكثير من أعمال ويكوف من أساليب التداول للمتداولين الناجحين الآخرين (خاصة جيسي إل ليفرمور). واليوم ، يحظى ويكوف بنفس التقدير الذي تحظى به الشخصيات الرئيسية الأخرى ، مثل تشارلز إتش داو ورالف إن إليوت.

أجرى ويكوف بحثًا مكثفًا أدى إلى إنشاء العديد من النظريات وأساليب التداول. تقدم هذه المقالة لمحة عامة عن عمله. المناقشة تشمل:
  • ثلاثة قوانين أساسية ؛
  • مفهوم الرجل المركب ؛
  • منهجية لتحليل الرسوم البيانية (مخططات ويكوف) ؛
  • نهج من خمس خطوات للسوق.

طور Wyckoff أيضًا اختبارات شراء وبيع محددة ، بالإضافة إلى طريقة تخطيط فريدة تعتمد على مخططات Point and Figure (PF). بينما تساعد الاختبارات المتداولين على اكتشاف إدخالات أفضل ، يتم استخدام طريقة PF لتحديد أهداف التداول. ومع ذلك ، لن تتعمق هذه المقالة في هذين الموضوعين.

قوانين ويكوف الثلاثة

قانون العرض والطلب

ينص القانون الأول على أن الأسعار ترتفع عندما يكون الطلب أكبر من العرض ، وتنخفض عندما يكون العكس هو الصحيح. هذا هو أحد المبادئ الأساسية للأسواق المالية وهو بالتأكيد ليس مقصورًا على عمل ويكوف. قد نمثل القانون الأول بثلاث معادلات بسيطة:
  • الطلب العرض = ارتفاع الأسعار
  • يطلب
  • الطلب = العرض = لا يوجد تغيير كبير في السعر (تقلب منخفض)

بعبارة أخرى ، يشير قانون ويكوف الأول إلى أن زيادة الطلب على العرض تؤدي إلى ارتفاع الأسعار نظرًا لوجود عدد أكبر من الأشخاص يشترون أكثر من البيع. ولكن في الحالة التي يكون فيها البيع أكثر من الشراء ، فإن العرض يفوق الطلب ، مما يؤدي إلى انخفاض السعر.

يقارن العديد من المستثمرين الذين يتبعون طريقة Wyckoff حركة السعر وأشرطة الحجم كطريقة لتصور العلاقة بين العرض والطلب بشكل أفضل. يوفر هذا غالبًا نظرة ثاقبة لتحركات السوق التالية.


قانون السبب والنتيجة

ينص القانون الثاني على أن الفروق بين العرض والطلب ليست عشوائية. وبدلاً من ذلك ، فإنهم يأتون بعد فترات من الاستعداد ، نتيجة لأحداث معينة. وفقًا لمصطلحات ويكوفس ، تؤدي فترة التراكم (السبب) في النهاية إلى اتجاه صعودي (تأثير). في المقابل ، تؤدي فترة التوزيع (السبب) في النهاية إلى اتجاه هبوطي (تأثير).

طبق ويكوف أسلوب رسم بياني فريد لتقدير التأثيرات المحتملة لسبب ما. بمعنى آخر ، ابتكر طرقًا لتحديد أهداف التداول بناءً على فترات التراكم والتوزيع. سمح له ذلك بتقدير الامتداد المحتمل لاتجاه السوق بعد الخروج من منطقة التوحيد أو نطاق التداول (TR).


قانون الجهد مقابل النتيجة

ينص قانون ويكوف الثالث على أن التغييرات في سعر الأصل ناتجة عن جهد يمثله حجم التداول. إذا كانت حركة السعر متوافقة مع الحجم ، فهناك فرصة جيدة لاستمرار الاتجاه. ولكن إذا تباعد الحجم والسعر بشكل كبير ، فمن المرجح أن يتوقف اتجاه السوق أو يغير اتجاهه.

على سبيل المثال ، تخيل أن سوق البيتكوين يبدأ في الاندماج بحجم كبير جدًا بعد اتجاه هبوطي طويل. يشير الحجم الكبير إلى جهد كبير ، لكن الحركة الجانبية (تقلب منخفض) تشير إلى نتيجة صغيرة. لذلك ، هناك الكثير من عملات البيتكوين المتغيرة ، ولكن لا يوجد انخفاض كبير في الأسعار. يمكن أن يشير مثل هذا الموقف إلى أن الاتجاه الهبوطي قد يكون قد انتهى ، وأن الانعكاس قريب.


الرجل المركب

ابتكر ويكوف فكرة الرجل المركب (أو المشغل المركب) كهوية وهمية للسوق. اقترح أن يدرس المستثمرون والمتداولون سوق الأوراق المالية كما لو كان هناك كيان واحد يسيطر عليه. هذا من شأنه أن يسهل عليهم متابعة اتجاهات السوق.

يمثل الرجل المركب في جوهره أكبر اللاعبين (صناع السوق) ، مثل الأفراد الأثرياء والمستثمرين المؤسسيين. إنه يعمل دائمًا في مصلحته الخاصة لضمان قدرته على الشراء بسعر منخفض والبيع بسعر مرتفع.

سلوك الرجل المركب هو عكس سلوك غالبية مستثمري التجزئة ، الذين لاحظ وايكوف في كثير من الأحيان خسارة الأموال. ولكن وفقًا لوايكوف ، يستخدم الرجل المركب استراتيجية يمكن التنبؤ بها إلى حد ما ، والتي يمكن للمستثمرين التعلم منها.

دعنا نستخدم مفهوم الرجل المركب لتوضيح دورة سوق مبسطة. تتكون هذه الدورة من أربع مراحل رئيسية: التراكم ، والاتجاه الصاعد ، والتوزيع ، والاتجاه الهابط.


تراكم

يقوم الرجل المركب بتجميع الأصول قبل معظم المستثمرين. عادة ما يتم تمييز هذه المرحلة بحركة جانبية. يتم التراكم تدريجياً لتجنب تغير السعر بشكل كبير.


تحسن

عندما يمتلك الرجل المركب ما يكفي من الأسهم ، ويتم استنفاد قوة البيع ، يبدأ في دفع السوق للأعلى. بطبيعة الحال ، يجذب الاتجاه الناشئ المزيد من المستثمرين ، مما يؤدي إلى زيادة الطلب.

والجدير بالذكر أنه قد يكون هناك عدة مراحل من التراكم خلال الترند الصاعد. قد نسميها مراحل إعادة التراكم ، حيث يتوقف الاتجاه الأكبر ويتماسك لفترة من الوقت ، قبل مواصلة حركته الصعودية.

مع تقدم السوق ، يتم تشجيع المستثمرين الآخرين على الشراء. في النهاية ، حتى الجمهور العام أصبح متحمسا بما يكفي للمشاركة. في هذه المرحلة ، يكون الطلب أعلى بشكل مفرط من العرض.


توزيع

بعد ذلك ، يبدأ الرجل المركب في توزيع مقتنياته. يبيع مراكزه المربحة لأولئك الذين يدخلون السوق في مرحلة متأخرة. عادةً ما يتم تمييز مرحلة التوزيع بحركة جانبية تمتص الطلب حتى يتم استنفادها.


اتجاه هبوطي

بعد فترة وجيزة من مرحلة التوزيع ، يبدأ السوق في العودة إلى الجانب السلبي. بعبارة أخرى ، بعد أن ينتهي الرجل المركب من بيع كمية لا بأس بها من أسهمه ، يبدأ في دفع السوق نحو الأسفل. في النهاية ، يصبح العرض أكبر بكثير من الطلب ، ويتأسس الاتجاه الهبوطي.

على غرار الاتجاه الصعودي ، قد يحتوي الاتجاه الهبوطي أيضًا على مراحل إعادة التوزيع. هذه هي في الأساس توحيد قصير الأجل بين الانخفاضات الكبيرة في الأسعار. قد تشمل أيضًا Dead Cat Bounce أو ما يسمى بمصائد الثور ، حيث يتم احتجاز بعض المشترين ، على أمل انعكاس الاتجاه الذي لا يحدث. عندما ينتهي الاتجاه الهابط أخيرًا ، تبدأ مرحلة تراكم جديدة.

مخططات ويكوف

من المحتمل أن تكون مخططات التراكم والتوزيع هي الجزء الأكثر شيوعًا في عمل Wyckoff - على الأقل في مجتمع العملة المشفرة. تقسم هذه النماذج مرحلتي التراكم والتوزيع إلى أقسام أصغر. يتم تقسيم الأقسام إلى خمس مراحل (من أ إلى هـ) ، جنبًا إلى جنب مع أحداث ويكوف المتعددة ، والتي تم وصفها بإيجاز أدناه.


مخطط التراكم

ما هي طريقة ويكوف؟ هل يعمل لصالح Binance Trading

المرحلة أ

تنخفض قوة البيع ويبدأ الاتجاه الهبوطي في التباطؤ. تتميز هذه المرحلة عادة بزيادة في حجم التداول. يشير الدعم الأولي (PS) إلى ظهور بعض المشترين ، لكنه لا يزال غير كافٍ لإيقاف الحركة الهبوطية.

تتشكل ذروة البيع (SC) من خلال نشاط بيع مكثف حيث يستسلم المستثمرون. غالبًا ما تكون هذه نقطة عالية التقلب ، حيث يؤدي البيع بدافع الذعر إلى تكوين شمعدانات وفتائل كبيرة. يعود الانخفاض القوي بسرعة إلى ارتداد أو ارتفاع تلقائي (AR) ، حيث يتم امتصاص العرض الزائد من قبل المشترين. بشكل عام ، يتم تحديد نطاق التداول (TR) لمخطط التراكم من خلال المسافة بين انخفاض SC و AR المرتفع.

كما يوحي الاسم ، يحدث الاختبار الثانوي (ST) عندما ينخفض ​​السوق بالقرب من منطقة SC ، ويختبر ما إذا كان الاتجاه الهبوطي قد انتهى بالفعل أم لا. في هذه المرحلة ، يميل حجم التداول وتقلبات السوق إلى الانخفاض. في حين أن ST غالبًا ما تشكل أدنى مستوى أعلى فيما يتعلق بـ SC ، فقد لا يكون هذا هو الحال دائمًا.

المرحلة ب

استنادًا إلى قانون السبب والنتيجة الخاص بـ Wyckoff ، يمكن اعتبار المرحلة B هي السبب الذي يؤدي إلى النتيجة.

بشكل أساسي ، المرحلة B هي مرحلة التوحيد ، حيث يقوم الرجل المركب بتجميع أكبر عدد من الأصول. خلال هذه المرحلة ، يميل السوق إلى اختبار كلا من مستويات المقاومة والدعم في نطاق التداول.

قد يكون هناك العديد من الاختبارات الثانوية (ST) خلال المرحلة B. في بعض الحالات ، قد ينتج عنها ارتفاعات أعلى (مصائد الثيران) وقيعان منخفضة (مصائد الدب) فيما يتعلق بـ SC و AR من المرحلة A.

المرحلة ج

تحتوي مرحلة التراكم النموذجية C على ما يسمى الربيع. غالبًا ما يكون بمثابة فخ الدب الأخير قبل أن يبدأ السوق في تحقيق قيعان أعلى. خلال المرحلة C ، يضمن الرجل المركب أنه لم يتبق سوى القليل من المعروض في السوق ، أي أن المعروض للبيع قد تم بالفعل.

غالبًا ما يكسر الربيع مستويات الدعم لإيقاف المتداولين وتضليل المستثمرين. قد نصفها بأنها محاولة أخيرة لشراء الأسهم بسعر أقل قبل أن يبدأ الاتجاه الصعودي. يدفع فخ الدب مستثمري التجزئة للتخلي عن ممتلكاتهم.

ومع ذلك ، في بعض الحالات ، تمكنت مستويات الدعم من الصمود ، ولا يحدث الربيع ببساطة. بعبارة أخرى ، قد تكون هناك مخططات تجميع تعرض جميع العناصر الأخرى ولكن ليس الربيع. ومع ذلك ، فإن المخطط العام لا يزال ساري المفعول.

المرحلة د

تمثل المرحلة D الانتقال بين السبب والنتيجة. يقع بين منطقة التراكم (المرحلة C) واختراق نطاق التداول (المرحلة E).

عادة ، تُظهر المرحلة D زيادة كبيرة في حجم التداول والتقلب. عادة ما يكون لديه دعم النقطة الأخيرة (LPS) ، مما يجعل القاع الأعلى قبل أن يتحرك السوق للأعلى. غالبًا ما يسبق LPS اختراق مستويات المقاومة ، والتي بدورها تخلق ارتفاعات أعلى. يشير هذا إلى علامات القوة (SOS) ، حيث تصبح المقاومات السابقة دعائم جديدة تمامًا.

على الرغم من المصطلحات المربكة إلى حد ما ، قد يكون هناك أكثر من LPS واحد خلال المرحلة D. غالبًا ما يكون لديهم حجم تداول متزايد أثناء اختبار خطوط الدعم الجديدة. في بعض الحالات ، قد ينشئ السعر منطقة توطيد صغيرة قبل كسر نطاق التداول الأكبر بشكل فعال والانتقال إلى المرحلة E.

المرحلة هـ

المرحلة E هي المرحلة الأخيرة من مخطط التراكم. يتميز باختراق واضح لنطاق التداول بسبب زيادة الطلب في السوق. يحدث هذا عندما يتم كسر نطاق التداول بشكل فعال ، ويبدأ الاتجاه الصعودي.


مخطط التوزيع

في جوهرها ، تعمل مخططات التوزيع في الاتجاه المعاكس للتراكم ، ولكن مع مصطلحات مختلفة قليلاً.
ما هي طريقة ويكوف؟ هل يعمل لصالح Binance Trading
المرحلة (أ)
تحدث المرحلة الأولى عندما يبدأ الاتجاه الصعودي الثابت في التباطؤ بسبب انخفاض الطلب. يشير العرض الأولي (PSY) إلى أن قوة البيع تظهر ، على الرغم من أنها لا تزال غير قوية بما يكفي لإيقاف الحركة الصعودية. تتشكل ذروة الشراء (BC) بعد ذلك من خلال نشاط شراء مكثف. يحدث هذا عادة بسبب التجار عديمي الخبرة الذين يشترون بدافع العواطف.

بعد ذلك ، يؤدي التحرك القوي لأعلى إلى رد فعل تلقائي (AR) ، حيث يتم امتصاص الطلب المفرط من قبل صانعي السوق. بعبارة أخرى ، يبدأ الرجل المركب في توزيع مقتنياته على المشترين المتأخرين. يحدث الاختبار الثانوي (ST) عندما يعيد السوق النظر في منطقة BC ، وغالبًا ما يشكل قمة منخفضة.

المرحلة B
تعمل المرحلة B من التوزيع كمنطقة توحيد (سبب) تسبق الاتجاه الهبوطي (التأثير). خلال هذه المرحلة ، يقوم الرجل المركب ببيع أصوله تدريجيًا ، ويمتص ويضعف طلب السوق.

عادة ، يتم اختبار النطاقات العلوية والسفلية من نطاق التداول عدة مرات ، والتي قد تشمل مصائد الدب والثور على المدى القصير. في بعض الأحيان ، يتحرك السوق فوق مستوى المقاومة الذي تم إنشاؤه بواسطة BC ، مما يؤدي إلى ST والتي يمكن أن تسمى أيضًا Upthrust (UT).

المرحلة ج
في بعض الحالات ، سيقدم السوق مصيدة ثور أخيرة بعد فترة التوحيد. يطلق عليه UTAD أو Upthrust بعد التوزيع. إنه ، في الأساس ، عكس ربيع التراكم.

المرحلة D
المرحلة D من التوزيع هي إلى حد كبير صورة طبق الأصل للتراكم. عادة ما تحتوي على نقطة توريد أخيرة (LPSY) في منتصف النطاق ، مما يؤدي إلى إنشاء قمة أدنى. من هذه النقطة ، يتم إنشاء LPSYs جديدة - إما حول منطقة الدعم أو تحتها. تظهر علامة ضعف واضحة (SOW) عندما يخترق السوق ما دون خطوط الدعم.

المرحلة هـ
تشير المرحلة الأخيرة من التوزيع إلى بداية الاتجاه الهبوطي ، مع حدوث اختراق واضح دون نطاق التداول ، بسبب الهيمنة القوية للعرض على الطلب.


هل تعمل طريقة Wyckoff؟

بطبيعة الحال ، لا يتبع السوق دائمًا هذه النماذج بدقة. من الناحية العملية ، يمكن أن تحدث مخططات التراكم والتوزيع بطرق مختلفة. على سبيل المثال ، قد تكون المرحلة "ب" في بعض المواقف أطول بكثير مما هو متوقع. وإلا ، فقد تكون اختبارات الربيع واختبارات UTAD غائبة تمامًا.

ومع ذلك ، يقدم عمل ويكوف مجموعة واسعة من التقنيات الموثوقة ، والتي تستند إلى نظرياته ومبادئه العديدة. يعتبر عمله بالتأكيد ذا قيمة لآلاف المستثمرين والتجار والمحللين في جميع أنحاء العالم. على سبيل المثال ، قد تكون مخططات التراكم والتوزيع مفيدة عند محاولة فهم الدورات المشتركة للأسواق المالية.


نهج ويكوف المكون من خمس خطوات

طور ويكوف أيضًا نهجًا من خمس خطوات للسوق ، والذي كان قائمًا على مبادئه وتقنياته العديدة. باختصار ، قد يُنظر إلى هذا النهج على أنه طريقة لوضع تعاليمه موضع التنفيذ.

الخطوة 1: تحديد الاتجاه.

ما هو الاتجاه الحالي وأين من المحتمل أن يتجه؟ كيف هي العلاقة بين العرض والطلب؟

الخطوة الثانية: تحديد قوة الأصل.

ما مدى قوة الأصل بالنسبة للسوق؟ هل يتحركون بطريقة مماثلة أم معاكسة؟

الخطوة 3: ابحث عن الأصول ذات السبب الكافي.

هل هناك أسباب كافية لدخول مركز؟ هل السبب قوي بما فيه الكفاية بحيث يجعل المكافآت المحتملة (التأثير) تستحق المخاطرة؟

الخطوة الرابعة: تحديد مدى احتمالية هذه الخطوة.

هل الأصل جاهز للتحرك؟ ما هو موقعها ضمن الترند الأكبر؟ ماذا يقترح السعر والحجم؟ غالبًا ما تتضمن هذه الخطوة استخدام اختبارات البيع والشراء الخاصة بـ Wyckoff.

الخطوة 5: حدد وقت دخولك.

الخطوة الأخيرة هي كل شيء عن التوقيت. عادة ما ينطوي على تحليل الأسهم مقارنة بالسوق العام.

على سبيل المثال ، يمكن للمتداول مقارنة حركة سعر السهم فيما يتعلق بمؤشر SP 500. اعتمادًا على موقعهم داخل مخطط Wyckoff الفردي الخاص بهم ، قد يوفر مثل هذا التحليل رؤى حول الحركات التالية للأصل. في النهاية ، هذا يسهل إنشاء مدخل جيد.

والجدير بالذكر أن هذه الطريقة تعمل بشكل أفضل مع الأصول التي تتحرك جنبًا إلى جنب مع السوق أو المؤشر العام. في أسواق العملات المشفرة ، على الرغم من ذلك ، لا يوجد هذا الارتباط دائمًا.

خواطر ختامية

لقد مر ما يقرب من قرن من الزمان منذ إنشائها ، لكن طريقة ويكوف لا تزال قيد الاستخدام على نطاق واسع حتى اليوم. إنه بالتأكيد أكثر من مجرد مؤشر تحليل فني ، لأنه يشمل العديد من المبادئ والنظريات وتقنيات التداول.

في الأساس ، تسمح طريقة Wyckoff للمستثمرين باتخاذ قرارات أكثر منطقية بدلاً من التصرف انطلاقاً من العواطف. يوفر العمل المكثف لـ Wyckoff للمتداولين والمستثمرين سلسلة من الأدوات لتقليل المخاطر وزيادة فرص نجاحهم. ومع ذلك ، لا توجد تقنية مضمونة عندما يتعلق الأمر بالاستثمار. يجب أن يكون المرء دائمًا حذرًا من المخاطر ، خاصةً في أسواق العملات المشفرة شديدة التقلب.
Thank you for rating.
الرد على تعليق إلغاء الرد
يرجى إدخال اسمك!
يرجى إدخال عنوان البريد الإلكتروني الصحيح!
من فضلك أدخل تعليقك!
حقل g-recaptcha مطلوب!

اترك تعليقا

يرجى إدخال اسمك!
يرجى إدخال عنوان البريد الإلكتروني الصحيح!
من فضلك أدخل تعليقك!
حقل g-recaptcha مطلوب!